Die Bedeutung eines Interbankenmarktes für die Stabilität eines Bankensystems

Seminar Paper , 2011 , 34 Pages , Grade: 1,7

Business economics - Banking, Stock Exchanges, Insurance, Accounting

Die vorliegende Arbeit untersucht die Bedeutung des Interbankenmarktes für die Stabilität des Bankensystems anhand von zentralen Faktoren des horizontalen Liquiditätstransfers zwischen den Geschäftsbanken sowie die Entwicklung dieser Faktoren in extremen Zuständen am Interbankenmarkt und die resultierende Systemstabilität. Die Analyse stellt zunächst die Bedeutung der zentralen Faktoren Liquiditätsbeschaffung, wodurch Banken das Liquiditätsrisiko im System streuen, sowie das damit einhergehende Kreditausfallrisiko heraus. Ferner wird die Erkenntnis über das systemische Risiko am Interbankenmarkt gewonnen. In Anlehnung an Heider et al. (2009) wird unter Berücksichtigung von Informationsasymmetrien die Entwicklung der Liquiditätsbeschaffung in Abhängigkeit des Kreditausfallrisikos analysiert und die Systemstabilität mithilfe der zuvor ermittelten Indikatoren festgestellt: Ein funktionierender Interbankenmarkt wirkt tendenziell systemstabilisierend, solange das Kreditausfallrisiko gering eingeschätzt wird. Demgegenüber ist der systemdestabilisierende Zusammenbruch des Interbankenmarktes auf das erhöhte Kreditausfallrisiko und auf das bei jeder Bank gestiegene Liquiditätsrisiko zurückzuführen.

Inhaltsverzeichnis

Abbildungsverzeichnis

Abkürzungsverzeichnis

Tabellenverzeichnis

1 Einleitung

2 Systemtheoretische Betrachtung des Bankensystems
2.1 Zentralbank und Geschäftsbanken - Systemelemente
2.2 Interbankenmarkt - Systemstrukturen und -beziehungen
2.2.1 Strukturierung des Interbankenmarktes - Geldmarkt, Kapitalmarkt und ergänzende OTC-Geschäfte
2.2.2 Beziehungen im Geschäftsbankensystem - horizontaler Liquiditätstransfer
2.2.2.1 Zentrale Instrumente
2.2.2.2 Funktionen im Bankensystem

3 Analyse interbankenmarktbasierter Indikatoren für die Stabilität des Bankensystems

4 Analyse der Bedeutung des Interbankenmarktes hinsichtlich der Stabilität des Bankensystems
4.1 Bedeutung von Liquiditätsbeschaffung und Kreditausfallrisiko als zentrale Faktoren des horizontalen Liquiditätstransfers für die Stabilität des Bankensystems
4.2 Entwicklung der zentralen Faktoren für die Stabilität des Bankensystems in Extremszenarien des Interbankenmarktes
4.2.1 Liquiditätsrisiko und Kreditausfallrisiko unter dem Aspekt von Informationsasymmetrien am Interbankenmarkt
4.2.2 Niedrige Zinsaufschläge und Liquiditätsbeschaffung unter den Geschäftsbanken - geringe Risiken und funktionierender Interbankenmarkt
4.2.3 Hohe Zinsaufschläge und Horten von Liquidität - gestiegene Risiken und Zusammenbruch des Interbankenmarktes

5 Fazit

Anhang

I Ergänzende Erläuterungen zum Zentralbanken- und Geschäftsbankensystem

II Beziehungen zwischen Zentralbankensystem und Geschäftsbankensystem - vertikaler Liquiditätstransfer
II.I Zentrale Instrumente
II.II Funktionen im Bankensystem

III Abbildungen im Anhang

IV Tabelle im Anhang

Gesetzesverzeichnis

Literatur- und Quellenverzeichnis

• College: University of Münster (Institut für Kreditwesen)
• Course: BWL der Banken / Finanzintermediation
• Grade: 1,7
• Author: Atilla Yücel (Author)
• Publication Year: 2011
• Pages: 34
• Catalog Number: V171549
• ISBN (eBook): 9783640911226
• ISBN (Book): 9783640909391
• Language: German
• Tags: Bankensystem, Interbankenmarkt, Bankenrefinanzierung, Geldmarkt, Kapitalmarkt, Tagesgeld, Termingeld, Kredit, Liquiditätsrisiko, Kreditausfallrisiko, systemisches Risiko, horizontaler Liquiditätstransfer, Zinsspannen, Transaktionsvolumina, vertikaler Liquiditätstransfer, Bankensektor, Finanzkrise, Vertrauen, Informationsasymmetrie, Financial Soundness Indicator, Stabilitätsindikatoren, Bankensystemstabilität